¿Qué es el comercio por contrato? Todo lo que necesita saber Negociación de contratos
El comercio de criptomonedas ha experimentado cambios fundamentales desde su periodo inicial, que se centraba únicamente en enfoques de comprar y mantener (HODL). El desarrollo del mercado hizo que los operadores buscaran técnicas innovadoras para mejorar sus ganancias, reducir los riesgos y aumentar la eficacia de la ejecución de las operaciones.
La principal diferencia entre el comercio al contado y el comercio por contrato se hace evidente a través de sus características operativas, ya que el comercio por contrato permite a los usuarios apostar por los movimientos de precios del mercado en lugar de ser propietarios de fichas digitales. Los operadores expertos encuentran atractiva la negociación de contratos porque sus herramientas les permiten aplicar estrategias de venta en corto y apalancamiento y sistemas de cobertura.
La guía ofrece una amplia visión general de la negociación de contratos de criptomonedas, incluyendo conocimientos esenciales sobre conceptos básicos, listas de plataformas y estrategias necesarias de gestión de riesgos. También analiza los enfoques estratégicos de integración entre los métodos de negociación al contado y los procesos de negociación de contratos para lograr mejores resultados.
¿Qué es la negociación de contratos?
Las personas que quieren exponerse al precio de Bitcoin a través de la propiedad virtual pero no desean poseer BTC pueden considerar sus características de negociación de contratos. A través de su mecanismo operativo, la plataforma de negociación de contratos permite a los participantes del mercado especular con los precios sin poseer activos físicos. La negociación de contratos es una estrategia de inversión diferente a la negociación al contado debido a su capacidad para producir beneficios de las subidas y bajadas del mercado a través de su mecanismo de negociación.
Comprender los criptoderivados: Futuros, Contratos Perpetuos y Opciones
Los mercados financieros regulares utilizan ampliamente los derivados para permitir la negociación porque los futuros bursátiles han establecido sus principios en las finanzas tradicionales. A diferencia de los mercados tradicionales, el mercado de criptodivisas considera el comercio de derivados como un enfoque distinto y de rápida evolución. La ventaja del uso de derivados para los operadores incluye la capacidad de operar con flexibilidad y obtener una amplificación potencial de los beneficios y la independencia de la dirección del mercado.
Contratos de futuros: Predicción de precios futuros
Acuerdos financieros que obligan a un comprador o vendedor a comprar o vender un activo en función de una fecha futura predeterminada y recibir un precio específico. Los operadores que participan hoy en un criptocontrato pueden acordar la compra de BTC a 50.000 dólares durante el mes especificado en el futuro, independientemente de cualquier fluctuación del precio antes de la fecha de liquidación.
Contratos perpetuos: Negociación continua de futuros
El mercado de criptodivisas presenta como característica distintiva los contratos perpetuos, que los operadores denominan «perps». Los contratos de futuros tradicionales difieren de los contratos perpetuos porque no tienen fecha de vencimiento. Estos acuerdos despliegan protocolos de tasa de financiación que equilibran sus precios con el valor de mercado actual del activo subyacente.
La tasa de financiación modifica su posición en consecuencia cuando los operadores favorecen las posiciones cortas (apuestas a la baja del precio) durante las predicciones del mercado sobre la subida del precio de Bitcoin. Este mecanismo de fijación de precios del sistema controla el desarrollo de grandes diferencias de precios.
Las estrategias de trading de criptodivisas han experimentado cambios fundamentales desde su periodo inicial, que se centraba únicamente en enfoques de comprar y mantener (HODL). El desarrollo del mercado hizo que los operadores buscaran técnicas innovadoras para mejorar sus ganancias, reducir los riesgos y aumentar la eficacia de la ejecución de las operaciones.
Negociación de opciones: Participación estratégica en el mercado
Las opciones otorgan a los inversores el derecho a comprar o vender un activo a través de sus contratos, aunque los compromisos de negociación siguen siendo voluntarios. El mercado tiene dos grupos fundamentales de categorías de opciones.
- Opciones de compra – Se utilizan cuando se espera que aumente el precio del activo.
- Opciones de venta – Se utilizan cuando se prevé un descenso del precio.
Los operadores experimentados eligen el comercio de opciones debido a la amplia gama de posibilidades de implementación de estrategias de cobertura de riesgos y maximización de beneficios.
Principales ventajas de la negociación de contratos en criptodivisas
La negociación de contratos para criptodivisas crea varias oportunidades de mercado que permiten a los operadores obtener beneficios en diferentes condiciones de mercado. También les proporciona recursos de gestión de riesgos al tiempo que amplía su universo de activos. El atractivo de la negociación de contratos incluye opciones para aceptar enfoques de negociación de alto riesgo y conservadores. A continuación se indican algunas ventajas clave.
Oportunidades de beneficios en mercados alcistas y bajistas
La negociación de contratos permite a los operadores ganar dinero tanto en mercados alcistas como bajistas. Las ganancias de las operaciones al contado se obtienen únicamente de las subidas de precios, mientras que las operaciones por contrato permiten a los usuarios establecer posiciones tanto largas como cortas.
Bitcoin tiene actualmente un valor de 40.000 $, y los operadores que quieran predecir su subida a 50.000 $ pueden establecer una posición larga. El mercado muestra una expectativa de precio de 30.000 $ para que los operadores establezcan posiciones cortas. La combinación de operaciones con contratos permite a los operadores mantener un acceso constante a las operaciones tanto en movimientos de precios a la baja como al alza.
Apalancamiento: Ampliar la exposición al mercado
Con el apalancamiento, los operadores pueden controlar posiciones más grandes mediante depósitos de capital limitados. El apalancamiento máximo posible en ciertas bolsas de criptodivisas permite a los usuarios ampliar 100 $ en una operación equivalente a 10.000 $.
La aplicación del apalancamiento crea importantes oportunidades de beneficios, pero hace que las inversiones sean mucho más arriesgadas. La posición de un operador se enfrenta a un alto riesgo de liquidación porque los movimientos del mercado pueden crear pérdidas que se aceleran rápidamente. Los operadores profesionales aplican órdenes de stop-loss para salvaguardar su capital de pérdidas financieras importantes.
Gestión del riesgo mediante cobertura
El objetivo principal de la negociación de contratos va más allá de la obtención de beneficios, ya que los operadores la utilizan para proteger sus inversiones del riesgo. Los contratos permiten a los operadores aplicar estrategias de cobertura que debilitan el impacto del mercado en sus activos.
Los inversores tradicionales que poseen Bitcoin pueden emplear contratos cortos en lugar de ventas directas cuando esperan bajadas temporales de los precios. Cuando los precios bajan, los beneficios obtenidos a través de posiciones cortas funcionan junto con las pérdidas para proteger el valor de inversión de la cartera. El éxito de la negociación depende en gran medida de la aplicación de estrategias adecuadas y bien estructuradas de mitigación de riesgos.
Ampliar el acceso al mercado
A través de su mecanismo, la negociación de contratos permite a los operadores participar en numerosos mercados, mientras que la negociación al contado requiere la adquisición real de activos. Los usuarios de la negociación de contratos pueden especular en mercados que implican Bitcoin, Ethereum, diversas criptomonedas alternativas, materias primas y acciones representadas como tokens.
En la actualidad, algunas plataformas de negociación permiten a los inversores utilizar criptomonedas para contratos vinculados a activos como oro, acciones de Tesla y productos petrolíferos. A través de la negociación de contratos, la diversificación de la cartera principal sigue siendo posible sin la propiedad de materias primas o acciones reales, ampliando aún más el acceso al mercado a los inversores de diversas capacidades financieras.
Aspectos fundamentales de la negociación de contratos
La negociación de contratos consta de tres partes esenciales, que incluyen la negociación de futuros, márgenes y opciones, que deben examinarse para una comprensión completa. Estas plataformas de negociación aumentan la flexibilidad, ofrecen capacidades de apalancamiento y funciones de gestión de riesgos a los operadores, aunque presentan los principales retos que éstos deben dominar.
Negociación de futuros: Previsión de los movimientos del mercado
La negociación de futuros permite a los operadores anticiparse a los costes futuros de los activos antes de cerrar acuerdos de compra o venta mediante tipos preseleccionados y fechas de vencimiento programadas.
El procedimiento de negociación de futuros depende de la predicción del precio de los activos mediante acuerdos de compra o venta de activos con tipos predefinidos que vencen en fechas concretas.
Por ejemplo:
- Un operador predice que el valor futuro de Bitcoin será de 50.000 dólares, aunque la criptomoneda se mantiene hoy en 40.000 dólares.
- El operador suscribe un acuerdo de futuros a 40.000 $ durante un periodo prolongado.
- El operador obtiene beneficios en función del aumento de precio entre el valor actual de mercado de Bitcoin de 40.000 $ y 50.000 $ al vencimiento.
Con las operaciones de futuros, los operadores pueden elegir entre posiciones largas o cortas, ya que pueden operar en función de las subidas o bajadas del precio de mercado. Los contratos de futuros proporcionan una excelente adaptabilidad al mercado porque se ajustan a diferentes situaciones de negociación.
Aplicación práctica de los cripto futuros
Las personas que operan con futuros de Bitcoin en las plataformas Binance, Bybit y CME Group pueden predecir los cambios de precios de BTC en lugar de mantener activos reales de Bitcoin.
- Contratos Trimestrales vs. Perpetuos: Los contratos de futuros tradicionales tienen fechas de vencimiento fijas, mientras que los contratos perpetuos permanecen abiertos indefinidamente, ajustándose a través de las tasas de financiación para mantener el equilibrio de los precios.
- Consideraciones sobre liquidez y riesgo: Los criptofuturos ofrecen una gran liquidez y un volumen de negociación significativo, pero requieren estrategias estrictas de gestión de riesgos para mitigar las posibles pérdidas.
Los elementos fundamentales del panorama de la negociación de contratos proporcionan a los operadores los conocimientos que necesitan para desarrollar estrategias de negociación eficaces.
Operaciones con margen: Tomar fondos prestados para ampliar las operaciones
Una bolsa permite a los operadores obtener capital para aumentar su exposición mediante operaciones con margen. El uso de dinero prestado permite a los operadores tomar posiciones que superan su nivel de capital ordinario.
Con un apalancamiento de 10x aplicado a 1.000 $, el operador puede ejecutar operaciones utilizando 10.000 $. El sistema de apuestas amplía tanto las ganancias como las pérdidas de las operaciones ventajosas y desventajosas. Las predicciones correctas del mercado multiplican por diez los beneficios de la inversión, pero una predicción incorrecta da lugar a la liquidación del fondo, lo que agota la totalidad de los depósitos de capital.
Cómo funciona el apalancamiento en el comercio de criptomonedas
Los usuarios de Margex pueden acceder a diferentes cuantificadores de apalancamiento que van desde un mínimo de 5x a un máximo de 100x, lo que permite a los operadores optimizar sus estrategias en función de la tolerancia al riesgo y las condiciones del mercado. A diferencia de muchas plataformas, Margex proporciona un sistema de margen aislado, que ayuda a gestionar el riesgo de manera eficaz evitando que las pérdidas se extiendan a través de múltiples posiciones.
- La cantidad de apalancamiento determina directamente el riesgo, ya que una posición apalancada 100 veces puede liquidarse por un simple cambio porcentual del precio.
- Una gestión eficaz del riesgo permite a los operadores asegurar su capital mediante órdenes de stop-loss durante las operaciones.
Ventajas y riesgos de las operaciones con margen
Ventajas:
- Una cantidad menor de capital personal permite a los operadores iniciar grandes operaciones mediante el acceso disponible a ofertas comerciales más grandes.
- El éxito de las operaciones realizadas con margen aumenta el potencial de beneficios.
- Los operadores con margen pueden lograr la diversificación mediante la apertura de muchas posiciones apalancadas.
Inconvenientes:
- Mayor riesgo de liquidación debido a la volatilidad del mercado.
- El proceso de devengo de intereses sobre el dinero prestado a través de la negociación con margen.
- Sólo los inversores experimentados deberían considerar la posibilidad de operar con margen, ya que se necesitan prácticas avanzadas de gestión del riesgo.
Negociación de opciones: Especulación estratégica en el mercado
La plataforma de negociación de opciones permite a los operadores predecir los cambios de precios, permitiéndoles participar sin realizar transacciones reales de activos. Las opciones proporcionan a los operadores el poder de realizar operaciones basadas en precios específicos, aunque no necesitan realizar transacciones reales.
Tipos de opciones:
- Opciones de compra: Las Opciones de Compra permiten a los operadores comprar activos a precios establecidos que suelen utilizar en planteamientos alcistas del mercado.
- Opciones de venta: Las opciones de venta permiten a los propietarios vender sus activos a precios determinados, principalmente para cubrir posiciones bajistas en el mercado.
Aplicaciones de las opciones en el comercio de criptomonedas
- Cobertura: El comercio de opciones permite a los titulares de Bitcoin comprar opciones de venta defensivas, que protegen sus inversiones de las caídas del mercado.
- Especulación: La predicción de la revalorización de Ethereum impulsa a los inversores a adquirir opciones de compra, que les permiten beneficiarse de las subidas de precios sin poseer activos reales de Ethereum.
- Generación de ingresos: Los operadores de opciones generan ingresos constantes cuando venden derivados porque reciben pagos de primas.
Elección del método de negociación adecuado
Las operaciones con margen y con opciones ofrecen ventajas y riesgos distintos. El modelo de apalancamiento de la negociación con margen permite especular con los precios, mientras que la negociación con opciones ofrece flexibilidad estratégica para la cobertura y la generación de ingresos. Plataformas como Margex ofrecen un apalancamiento de hasta 100 veces, lo que permite a los operadores ampliar sus posiciones al tiempo que mantienen sólidas herramientas de gestión del riesgo, como un sistema de margen aislado. Comprender estos métodos de negociación es crucial para tomar decisiones informadas en condiciones de mercado impredecibles.
Estrategias esenciales de gestión de riesgos para la negociación de contratos
La negociación de contratos ofrece oportunidades lucrativas, aunque conduce a graves pérdidas financieras para los operadores que no establecen parámetros adecuados de gestión de riesgos. El mercado de criptodivisas experimenta cambios drásticos de precios, por lo que la liquidación rápida puede ocurrir en cuestión de minutos si no se toman las medidas adecuadas de protección de riesgos. Los operadores competentes dan prioridad a la protección de su capital.
Implementar órdenes Stop-Loss y Take-Profit
Una orden de stop-loss garantiza la protección de sus operaciones, ya que venderá automáticamente su posición si el precio alcanza su punto predefinido para restringir sus pérdidas. Sin medidas de protección, los operadores se enfrentan a caídas de precios considerables antes de comprender el alcance de su situación en el mercado.
Una orden de toma de beneficios ayuda a los operadores a garantizar los beneficios, ya que toma beneficios automáticamente antes de que se produzcan retrocesos en el mercado. Se puede garantizar una rentabilidad de las operaciones del 50% mediante órdenes de recogida de beneficios, de modo que los operadores evitan reaccionar a los cambios del mercado con sus fondos expuestos.
Gestión del apalancamiento para evitar la liquidación
El aumento potencial de las ganancias derivado del apalancamiento equivale a la posibilidad de sufrir pérdidas financieras significativas. Los ratios de apalancamiento funcionan a un nivel de 10:1, lo que indica que cualquier movimiento del precio en un 10% en una dirección desfavorable puede llevar a la liquidación total de la cuenta.
Para minimizar el riesgo:
- El operador principiante debe seleccionar ratios de apalancamiento entre 2x y 5x.
- Todos los operadores deben calcular sus precios de liquidación antes de iniciar cualquier operación.
- Un margen suficiente en la cuenta de negociación ayuda a los operadores a evitar liquidaciones no deseadas.
Diversificación como estrategia de mitigación del riesgo
Operar con todo el capital disponible en una sola posición resulta extremadamente peligroso. La diversificación de las estrategias de negociación permite distribuir el riesgo de forma más eficaz.
- Si se utilizan las opciones adecuadamente, los operadores pueden protegerse contra los cambios incontrolados del mercado.
- El uso de varios horizontes temporales ayuda a los operadores a tomar mejores decisiones de negociación.
- La exposición al riesgo se equilibra cuando las posiciones incluyen compras tanto largas como cortas.
La gestión del riesgo proporciona a los operadores sostenibilidad a través de la negociación, ya que les permite aprovechar continuamente múltiples oportunidades.
Aumentar la eficacia de la negociación con la automatización y la gestión de riesgos
Los sistemas de automatización y las prácticas adecuadas de gestión de riesgos permiten a los operadores actuar con mayor eficacia.
Las prácticas de gestión de riesgos logran asegurar la longevidad de los operadores dentro del mercado y les dan tiempo para cosechar las oportunidades de mercado prevalecientes de manera efectiva. La gestión de las operaciones plantea retos a los operadores de criptomonedas, ya que los sistemas automatizados de negociación proporcionan una funcionalidad eficiente en los mercados de criptomonedas.
El funcionamiento constante del mercado presenta dificultades para los sistemas manuales de gestión de operaciones. La inviabilidad de la supervisión continua impulsa a los operadores a utilizar soluciones de negociación automatizadas, que ejecutan las estrategias con eficacia al tiempo que disminuyen los errores de las entradas emocionales.
Bots de negociación: Automatización de las estrategias de mercado
La aplicación de bots de negociación los convierte en sistemas de ejecución automatizada que ejecutan las órdenes de negociación mediante estrategias operativas definidas. 3Commas Coinrule y Bitsgap sirven como plataformas que permiten a los usuarios ejecutar las cuatro funciones siguientes:
- El sistema realiza operaciones de trading inmediatamente después de detectar indicadores de mercado.
- Los bots de negociación utilizan tres métodos de ejecución: scalping, grid trading y arbitraje. Los bots de negociación automática permiten a los usuarios preestablecer niveles de stop-loss y take-profit para controlar el riesgo.
Un subconjunto de bots combina capacidades de Inteligencia Artificial para evaluar el comportamiento del mercado antes de mejorar sus marcos estratégicos. Estos sistemas necesitan supervisión periódica porque todos experimentan cambios inesperados en el mercado a pesar de sus útiles características.
Contratos inteligentes: La base del comercio descentralizado
Los programas autoejecutables basados en blockchain conocidos como contratos inteligentes operan a través de la red Ethereum y sus derivados. Estos sistemas proporcionan soluciones automáticas de negociación en plataformas como dYdX y GMX, que soportan específicamente la negociación de futuros y contratos de margen no fiables.
Los contratos inteligentes ofrecen diversas ventajas en la plataforma de negociación, entre las que se incluyen:
- La ejecución automática de operaciones surge de la eliminación de todas las organizaciones intermediarias.
- Los ecosistemas cobran comisiones más bajas a sus usuarios que las instituciones financieras centrales tradicionales que gestionan las transferencias.
- Procesos de negociación transparentes e inmutables.
Equilibrio entre la automatización y la negociación manual
La capacidad de la automatización para aumentar la eficiencia de las operaciones se vuelve menos segura cuando se negocia sólo con bots. Un enfoque estratégico implica:
- La integración de bots gestiona las operaciones repetitivas, pero los operadores realizan actualizaciones manuales de sus planes de negociación.
- Seguir los cambios del mercado sigue siendo esencial para realizar adaptaciones rápidas al mercado.
- Las herramientas de IA resultan eficaces al fusionar el análisis personal con las decisiones inteligentes.
La combinación de bots de negociación, contratos inteligentes y supervisión manual de la negociación permite a los operadores obtener beneficios de eficiencia al tiempo que conservan el control de sus enfoques de negociación.
Las principales distinciones surgen entre la negociación de contratos de criptodivisas en el mercado de derivados y la negociación al contado que implica la compra directa de activos.
La negociación de contratos permite a los operadores realizar transacciones de derivados (incluidos futuros, contratos perpetuos y opciones) a partir de un mercado de precios de criptodivisas subyacente. Los participantes no adquieren la posesión del activo subyacente y en su lugar se centran en los movimientos de precios del mercado.
Apalancamiento y riesgo
La negociación de contratos conecta a los operadores con los derivados (futuros, contratos perpetuos u opciones), permitiéndoles operar posiciones de negociación más grandes con requisitos de capital reducidos. El mayor riesgo de la negociación de contratos se deriva de la posibilidad de entrar en liquidación cuando los precios cambian desfavorablemente.
Los operadores que utilizan sistemas de negociación al contado deben comprar lo que pueden pagar por adelantado porque este método carece de opciones de apalancamiento. Este método reduce el riesgo, pero también impide a los operadores obtener las máximas ganancias posibles.
Propiedad de los activos
Las personas que operan con contratos poseen derechos dentro de los acuerdos, pero esto no significa que obtengan el título legal de los activos físicos de criptodivisas.
Cuando se negocia un spot, los operadores de criptomonedas adquieren la propiedad completa, lo que les permite tomar el control de los activos a través de actividades de retirada, tenencia y transferencia.
Estrategia de negociación
El sistema de negociación de contratos funciona para la especulación temporal en el mercado, la mitigación de riesgos y métodos complejos, incluyendo la venta en corto.
El enfoque ideal para HODLing crypto y la creación de carteras de compra y venta es el comercio de criptomonedas al contado.
Potencial de beneficios
La disponibilidad para beneficiarse de altos beneficios a través del apalancamiento también expone a los traders a grandes riesgos en el contrato de trading. El comercio al contado produce beneficios exclusivamente a partir del crecimiento del precio de mercado porque carece de componentes de apalancamiento. Esto se traduce en un riesgo reducido combinado con un crecimiento financiero más lento.
Exposición al mercado
A través de la negociación de contratos, los usuarios pueden apostar por subidas de precios poniéndose largos o por bajadas de precios utilizando posiciones cortas. La negociación al contado permite a los operadores obtener beneficios únicamente del aumento de los precios, aunque necesitan plataformas externas para realizar una operación con margen.
Riesgo de liquidación
Cuando los mercados se modifican en contra del operador más allá de los parámetros de margen establecidos, las posiciones de negociación se liquidan automáticamente.
Los operadores en operaciones al contado no necesitan preocuparse por la liquidación de activos porque poseen la propiedad directa de sus activos.
Comisiones y costes
La negociación de contratos conlleva varios gastos que combinan las tasas de financiación, las tasas de los creadores y las comisiones de negociación. El proceso de negociación en Spot Trading incluye una estructura de comisiones que consiste únicamente en comisiones de negociación y costes de retirada.
Conclusión
La negociación de contratos proporciona a los inversores una herramienta dinámica de participación en el mercado que les permite beneficiarse de las variaciones de precios sin necesidad de comprar todos los activos. Los operadores manuales pueden aumentar su diversidad en el mercado mediante derivados que les permiten acceder a más carteras financieras. A pesar de estos riesgos, los inversores deben comprender la gran volatilidad del mercado, que plantea la posibilidad de perder dinero. El éxito de la negociación de contratos depende de un estudio exhaustivo del mercado, de medidas adecuadas de control del riesgo y de un sistema de negociación sistemático. La negociación de contratos sigue siendo una fuerza del mercado que ofrece tanto valiosas oportunidades como desafíos, y que exige a los operadores navegar por ellos sabiamente para obtener beneficios sostenidos. Para disfrutar de una experiencia de negociación segura y repleta de funciones, puede empezar a operar en Margex.
