Tether에서 무슨 일이 일어나고 있는가: 새로운 범죄 수사에 대한 소식에 따른 USDT 감사 요약
시장에서 가장 큰 시가총액을 가진 스테이블코인인 테더(USDT)는 만들어진 이후로 법적 조치와 대중(및 정부)의 감시에 직면해 왔습니다. 테더는 USDT를 미국 달러에 고정되고 비축된 달러로 완전히 지원되는 스테이블코인으로 마케팅했습니다.
테더는 지난 몇 년 동안 감시와 사용자 불신에 직면했습니다.
안정성을 홍보하는 이 캠페인 덕분에 테더는 디지털 거래소에서 유동성을 제공하고 다른 암호화폐를 둘러싼 변동성 없이 전 세계 거래자들에게 널리 인기를 얻었습니다. 그러나 테더 비축의 실제 지원에 대한 의문과 의심으로 인해 회사에 대한 수많은 법적 소송, 규제 감시 및 암호화폐 커뮤니티 내 많은 사람들이 공유하는 USDT에 대한 회의론이 발생했습니다.
수년 동안 거래자, 분석가 및 투자자는 테더가 각 USDT 토큰이 현금 비축금으로 1:1 기준으로 지원된다는 끊임없는 주장에 의문을 제기했습니다. 의심은 2019년 회사의 재무제표와 준비금 감사에 대한 투명성 부족으로 인해 더욱 커졌습니다. 당시 Tether의 법적 제출에서 USDT의 74%만이 Tether가 주장한 원래 주장과 달리 현금 및 현금성 자산으로 지원되었다고 인정하면서 의심이 커졌습니다. 대신 Tether의 준비금은 전체 준비금을 현금으로만 유지하는 것이 아니라 현금, 상업 수표 및 기타 증권과 같은 다양한 자산의 혼합으로 구성되어 있음이 밝혀졌습니다.
투명성 부족과 관련된 이러한 문제로 인해 2021년 뉴욕에서 법적 조치가 취해졌습니다. 그해 Tether와 주요 암호화폐 거래소 Bitfinex(최고 경영진을 공유하는 회사)는 Tether와 Bitfinex가 USDT를 뒷받침하는 자산을 잘못 표현했다는 주장을 한 뉴욕 법무 장관(NYAG)이 제기한 소송을 해결하는 데 성공했습니다.
Tether는 거의 1,900만 달러의 벌금을 내야 했지만 잘못을 인정한 적이 없습니다. 그럼에도 불구하고 NYAG의 조사에 따르면 Tether는 USDT를 지원하기 위해 마련된 자금을 Bitfinex가 보유한 고객 및 기업 자금 8억 5천만 달러를 은폐하는 데 사용했다고 밝혀졌습니다. 이 공개 사건 이후 Tether는 보유 준비금과 그 내용에 대한 보고서를 정기적으로 대중에게 제출해야 하는 법적 의무가 있었습니다. 그럼에도 불구하고 많은 비평가들은 여전히 이러한 보고서가 완전하고 독립적인 감사만큼 유익하지 않다고 믿고 있습니다.
Tether에 대한 시장 조작 혐의
앞서 언급한 소송 이전에도 Tether는 시장 조작과 허위 광고를 조직했다는 혐의로 집단 소송을 당했습니다. 이러한 소송 중 하나는 2019년에 Tether를 상대로 제기되었습니다. USDT 발행 회사가 비트코인 가격을 조작하여 2017년에 비트코인이 처음으로 20,000달러까지 치솟았을 때 강세장을 부추겼다고 주장했습니다. 원고들은 당시 테더가 아무것도 뒷받침하지 않는 USDT 토큰을 주조하여 인위적인 방식으로 비트코인과 다른 암호화폐 가격을 높이는 데 사용했다고 주장했습니다.
테더의 법무팀은 이러한 주장을 부인했고 소송은 결국 기각되었습니다. 그럼에도 불구하고 투자자와 분석가들은 테더가 검증되지 않은 준비금 청구를 사용하여 암호화폐 시장을 조작할 수 있다는 깊은 우려를 가지고 있다는 것을 강조했습니다.
그 후 미디어는 또한 미국 법무부(DOJ)가 테더에 대한 수사를 시작하는 것을 고려했지만 실제로는 아무것도 시작하지 않았다는 보도를 퍼뜨렸습니다. 최근, 이미 2024년 10월에 WSJ는 미국 정부가 테더에 대한 형사 수사를 시작했다고 언급한 기사를 게재했습니다. 월스트리트 저널에 따르면, 이 조사는 자금 세탁 방지법 위반 가능성과 관련이 있었습니다. 맨해튼에 있는 미국 검찰청이 주도한 이 조사는 제3자가 불법 활동에 자금을 지원하기 위해 USDT 토큰을 사용했는지 여부를 조사하고 있었습니다. 그러나 테더에 대한 공식적인 기소는 없었습니다.
지난 주 금요일에 이 소식이 퍼지자 비트코인 가격은 즉시 3% 가까이 폭락하여 68,300달러에서 66,500달러로 떨어졌습니다.
당시 회사의 CEO가 된 파올로 아르도이노는 자신의 X 계정에서 이러한 소문을 공개적으로 부인하며 암호화폐 커뮤니티에 “명백히 거짓”이라고 말했습니다. 그는 테더의 운영이 미국 및 국제 규제 기관의 규정 관행을 완벽하게 준수한다고 말하며, 회사는 규정 준수를 보장하기 위해 규제 기관과 지속적으로 협력한다고 덧붙였습니다. 이 성명은 비트코인이 손실을 부분적으로 회복하는 데 빠르게 도움이 되었고 가격은 67,200달러로 다시 올랐습니다.
그럼에도 불구하고 테더가 달러 페그를 유지할 수 있는 능력은 암호화폐 거래소에서 유동성 공급자로서 중요한 역할을 하기 때문에 암호화폐 시장에 큰 영향을 미쳤습니다. 과거와 현재의 모든 논란과 법적 검토에도 불구하고 USDT는 가장 널리 사용되는 스테이블코인으로서 시장 선두주자로 남아 있습니다.
